Cuando hablamos con el gerente de nuestro banco, siempre nos ofrecen un bono de capitalización como alternativa de inversión. 

En definitiva, estos títulos son aplicaciones programadas en las que cada mes se descuenta una parte de tu cuenta corriente. Además, durante la duración del rol, compites por sorteos de premios en efectivo.

Pero, ¿merece la pena apostar por este producto financiero? ¿O hay otras opciones más interesantes?

Con estas preguntas en mente, queremos mostrarte cómo funcionan los bonos, sus ventajas y desventajas, cuándo invertir tu dinero y cómo canjearlos.

Finalmente, esperamos poder responder si, después de todo, es una buena idea invertir en bonos de capitalización para diversificar su patrimonio.

¿Quieres embarcarte en esto conmigo? ¡Entonces vamos alla!

Un bono de capitalización es un bono de crédito en el que programa inversiones mensuales en un fondo y compite por retiros de efectivo. Este producto financiero suele ser ofrecido por los bancos tradicionales como una opción para ahorrar con la posibilidad de ganar premios.

En resumen, funciona más o menos así:

Al firmar el contrato, defines cómo pagarás tu título:

A partir de ahí, el banco deduce el valor del título de su cuenta corriente y lo transfiere al fondo. 

En este proceso, la institución deduce una tarifa de administración (cuota de carga) y una tarifa por los premios (cuota de sorteo). El resto será su capital invertido (capital de rescate) en el bono de capitalización.

El capital de rescate, a su vez, tiene una pequeña rentabilidad definida por la Tasa de Referencia (en 0% durante años) más una tasa variable. El interés variable debe ser de al menos 0,1% al mes. De hecho, en la práctica la rentabilidad es casi nula. 

Por lo tanto, debes preguntarte: ¿pero tiene ventajas suscribir este título de crédito?

Si bien el bono de capitalización no tiene una buena rentabilidad, todavía tiene algunos puntos positivos. Entre ellos podemos mencionar que:

Ahora, sobre las desventajas, podemos decir que ¡hay muchas!

En primer lugar, el bono de capitalización no se considera una forma de inversión. Por tanto, si tu jefe te vende este producto con esta idea, debes saber que no es cierto. Esto se debe a que estos bonos tienen menos rentabilidad que los ahorros, que ya de por sí son muy bajos.

¡Pero eso no es todo!

También son puntos negativos de los bonos de crédito de capitalización los siguientes:

Visto todo lo que estamos hablando, es probable que haya surgido esta pregunta fundamental: ¿pero cuándo puedo invertir mi dinero en un bono de capitalización?

En definitiva, podemos decir que cuando estás empezando a cuidar tu dinero y quieres guardarlo en un lugar 'seguro' cada mes, te puede servir de algo.

Sin embargo, debe tener en cuenta que no retirará el monto total invertido cuando finalice el plazo del bono. 

¿Recuerdas que te contamos sobre el sorteo y las cuotas de carga?

Bueno, ¡ese dinero no volverá!

Por tanto, las posibilidades de recuperar todo el dinero invertido sólo existen si estás dispuesto o tienes contratado un buen tipo de interés que garantice cierta rentabilidad.

Además, algunas personas optan por comprar títulos por motivos de regularidad, ya que el banco descuenta una cuota mensual. Si este es el caso, tengo una sugerencia: ¿qué tal si conocemos otro programa similar que pueda rendir un poco más?

Este es un ahorro programado. Un servicio que activas cuando quieras en tu cuenta corriente y, cada mes, el banco transfiere el importe que quieras de tu cuenta corriente a tu cuenta de ahorro. Para obtener más información, consulte la publicación a continuación.

Si ya tienes un bono de capitalización y quieres rescatar el dinero, como entiendes que no vale la pena mantenerlo invertido, debes saber que no es tan sencillo.

A diferencia de inversiones como Tesouro Direto e incluso de ahorros, no puedes retirar el dinero cuando quieras.

En definitiva, los bancos autorizan el reembolso cuando expira su contrato o después de un período de gracia estipulado en el contrato.

Además, si elige retirar su dinero antes de lo previsto, algunas instituciones pueden cobrarle tarifas por hacerlo. 

Sin mencionar que nunca podrá canjear todo el dinero que invirtió en el bono. Al fin y al cabo, el descuento de tarifa puede corresponder hasta 25% del total aplicado y, cuantos más sorteos se realicen, mayor será el coste de la tarifa asociada.

De todos modos, después de este largo recorrido explicando todos los detalles sobre el bono de capitalización, creo que la respuesta es clara.

En definitiva, no consideramos que este tipo de aplicaciones sean una buena inversión. De hecho, ¡ni siquiera es una inversión!

Después de todo, no ganarás intereses sobre el capital que deposites y aún corres el riesgo de perder dinero en la operación.

En la práctica, es como si compraras un billete de lotería cada mes y, al final, recibieras parte de lo gastado como compensación.

Así que antes de invertir tu dinero en este tipo de productos que los bancos ofrecen en masa, infórmate sobre otras opciones. Por ejemplo, obtenga más información sobre ahorros, bonos Tesouro Direto o CDB.

¿Quiere saber más sobre estas inversiones (de verdad)? Entonces consulta el contenido exclusivo que hemos preparado para mantenerte informado en la publicación recomendada a continuación.