Apesar de não ser tão conhecido, o Mercado Futuro é um espaço dentro da bolsa de valores em que podemos negociar contratos de ativos. A partir dos contratos de compra e venda, é possível lucrar de acordo com a valorização ou não dos ativos.

Mas você sabe como este mercado funciona de verdade? O que podemos negociar e como ele pode ajudar a diversificar a carteira de quem investe?

Além disso, sabe como investir em contratos futuros?

Para conferir as respostas para essas perguntas, confira o guia completo que preparamos para você.

Em suma, o Mercado Futuro é um setor dentro da bolsa de valores em que é possível negociar contratos futuros para compra e venda de papéis derivados de ações.

Mas, o que isso significa?

Em outras palavras, nesse tipo de operação, não existe a compra das ações de uma empresa, moedas ou de commodities, por exemplo. 

O que se faz é negociar um contrato com termos definidos para lucrar com a valorização de um ativo, no caso de ser o comprador, ou lucrar com a desvalorização, se você estiver vendendo o ativo.

Para que isso aconteça, os contratos possuem data de liquidação, quantidade e preço definidos para uma data no futuro.

No entanto, os ganhos e as perdas são calculadas todos os dias pelo que se chama ajuste diário. Nesse ajuste, os preços do contrato se atualizam diariamente e quem tem o papel recebe ou precisa pagar a diferença.

Ainda está complicado para entender? Então, confira a próxima seção deste texto e descubra como esse mercado de investimentos funciona.

No Mercado Futuro, você compra ou vende um contrato para receber ou perder com os reajustes diariamente, com a condição de liquidar seu papel a qualquer momento. Enquanto que você estiver ‘comprado’ ou ‘vendido’ passa a ter uma posição de mercado na qual pode:

Além disso, existe a possibilidade de operar com um dinheiro que não precisa estar na sua conta. Na prática, funciona assim:

Para comprar ou vender um contrato, você precisa de valores relativamente altos, porém, esse dinheiro não precisa estar na sua conta da corretora caso você tenha uma margem de garantia para operar.

Ou seja, se você tem ativos de renda fixa ou até mesmo um “limite” na conta da corretora, pode fazer uma operação e, caso você tenha perda, a corretora tem a segurança de receber o montante devido.

Assim sendo, você tem o benefício de poder operar sem ter todo o dinheiro e a empresa de corretagem tem uma garantia de que, se algo der errado, vai receber o valor necessário para cobrir a perda.

Ademais, os resultados das operações podem ser medidos dia a dia com base no valor que está sendo negociado e a cotação de acordo com o ajuste diário que já comentamos.

A soja é um dos principais produtos da economia brasileira e é conhecida por ser uma commodity agrícola (saiba mais sobre esse tipo de ativo no artigo recomendado abaixo). 

Assim como outras commodities, você pode investir em soja no Mercado Futuro por meio da bolsa de valores. Aqui, vale lembrar que cada contrato deste produto é equivalente a 450 sacas de 60kg. Com isso, se uma saca custa R$80, o contrato será esse valor multiplicado por 450, isto é, R$36.000.

Para isso, você faz um contrato usando o ticker (código) para este papel, sendo que ali contém informações sobre as condições deste contrato.

Em suma, assim como em qualquer investimento nesse mercado, não é necessário carregar o contrato até a data de validade. Ou seja, você pode se desfazer dele emitindo uma ordem de venda quando achar interessante.

Mas, voltando ao assunto, o código para negociar soja é SJC. Além disso, o restante do ticker é completado pelo mês de vencimento do contrato e ano da safra. 

Desse modo, para comprar um contrato de soja no Mercado Futuro com data para março de 2022, por exemplo, o ticker será: SJCH22. Para saber a letra que corresponde a cada mês, confira a tabela abaixo: 

Sem dúvida, o Mercado Futuro representa uma boa opção para quem quer proteger a carteira ou espera ter bons lucros. No entanto, assim como pode garantir excelentes resultados, também está associado a riscos.

O primeiro risco, por exemplo, é operar alavancado, ou seja, com o dinheiro da sua margem de garantia e sem ter o montante na conta da corretora. Isso porque, como os ajustes são diários, caso você não tenha o valor da variação em conta, precisará pagar alguns juros.

Em segundo lugar estão as variações do mercado. Afinal, mesmo analisando os gráficos, o mercado nem sempre age de forma racional, o que gera certo risco. Esse risco está presente em todos os investimentos, não apenas nos contratos futuros.

Por último, as mudanças no meio do caminho podem comprometer a sua rentabilidade. Seja uma mudança na corretora, seja no ajuste diário, é preciso estar preparado para o inesperado.

Operar contratos no Mercado Futuro, em síntese, serve para duas coisas:

Os contratos futuros são um tipo de acordo que você faz dentro do Mercado Futuro. Eles são padronizados e têm o compromisso reajustado todos os dias pelo ajuste diário. 

Por meio desses contratos, é que você adquire o direito de operar um determinado ativo que podem ser:

No último dia de contrato, ocorre a liquidação do mesmo. Nesse caso, calcula-se a diferença entre o preço de início e o de final para se ter uma ideia do lucro. Além disso, a operação será zerada.

Quer saber como investir neste tipo de ativo e descobrir que pode ser tão simples quanto comprar ações? Então aproveite para conferir o post abaixo.